מגדל השתלמות עוקב מדדים - גמיש
מגדל מקפת קרנות פנסיה וקופות גמל · קופת גמל / השתלמות · מספר אוצר 7256
השתלמות עוקב מדדים (גמיש) רבעון 2 2026
הקצאת הנכסים
כך מתפלג הכסף מבחינה כלכלית: קרן סל על מדד מניות נספרת כמניות ולא כ"קרן".
| נכס | שיעור מהמסלול | שווי |
|---|---|---|
| מניות | 61.2% | 194.5 מיליון ₪ |
| אג"ח | 36.2% | 115.0 מיליון ₪ |
| מזומנים | 3.7% | 11.6 מיליון ₪ |
כך מדווח המסלול בפועל — קרנות סל וקרנות נאמנות מופיעות כמכשיר נפרד.
| נכס | שיעור מהמסלול | שווי |
|---|---|---|
| קרנות סל | 97.4% | 309.5 מיליון ₪ |
| מזומנים ושווי מזומנים | 3.7% | 11.6 מיליון ₪ |
| מניות | <0.05% | 35 ₪ |
| חוזים עתידיים | <0.05% | 1 ₪ |
חשיפה מנייתית — ישירה, דרך קרנות ובמונחי דלתא
ההחזקה בפועל לפי דוח הנכסים היא 61.2%, אבל החשיפה הכלכלית האמיתית — לפי הדיווח הרשמי של הגוף המוסדי לרשות שוק ההון (יוני 2026) — היא 58.5%. הפער של 2.7% מגיע מנגזרים (אופציות, חוזים עתידיים, החלפים) שבדוח הנכסים משקפים רק שווי הוגן ולא את החשיפה הכלכלית שהם יוצרים — לא ניתן לשחזר את הדלתא מהקובץ הזה, ולכן זה המספר הקובע.
לאן הכסף חשוף
ישראל מול חו"ל
חשיפה לחו"ל במונחי דלתא (דיווח רשמי, יוני 2026): 97.5% מהמסלול. קרוב לסיווג לפי הקובץ — אין פער משמעותי.
מטבעות
חשיפה למט"ח נטו (דיווח רשמי, יוני 2026): 99.7% מהמסלול — אחרי גידור. ברכיב המוחזק (99.9%) הגידור אינו מנוטרל.
ענפים מובילים — החזקה ישירה
הענפים מחושבים מהמניות המוחזקות ישירות בלבד. במניות המוחזקות דרך קרנות, הקובץ מדווח את סיווג הקרן ולא את ענפי החברות שבתוכה.
8 האחזקות הגדולות
| נייר ערך | סוג | שיעור מהמסלול | שווי |
|---|---|---|---|
| SOURCE S&P 500 UCITS ETF | קרנות סל | 18.83% | 59.8 מיליון ₪ |
| VANG USDCPBD USDD | קרנות סל | 12.45% | 39.5 מיליון ₪ |
| X S@P 500 SWAP 1D | קרנות סל | 11.45% | 36.4 מיליון ₪ |
| ISHARES MARKIT IBOXX $ HIGH | קרנות סל | 10.35% | 32.9 מיליון ₪ |
| AMUNDI MSCI EM MKT 2 | קרנות סל | 7.69% | 24.4 מיליון ₪ |
| ISHARES USD TREASURY 3 7 | קרנות סל | 6.46% | 20.5 מיליון ₪ |
| ISHARES GLOBAL CORP | קרנות סל | 5.43% | 17.2 מיליון ₪ |
| AM S&P 500 II ETF ACC | קרנות סל | 5.24% | 16.6 מיליון ₪ |
רכיב החוב — 36.2% מהמסלול
פילוח דירוגים — מתוך רכיב החוב
לפרופיל החוב המלא — תשואה לפי סוג נכס, פילוח הצמדה וחוב בעייתי ←
מחזיק נייר מסוים?
המידע מוצג לצורך השוואה והבנה בלבד, ואינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני. ביצועי עבר והרכב נכסים אינם מבטיחים תשואה עתידית. הנתונים מבוססים על דוחות "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד" שמפרסמים הגופים המוסדיים מכוח חוזר גופים מוסדיים 2015-9-14.