ילין לפידות קרן השתלמות מסלול עוקב מדדים גמיש

Name: הרכב נכסים — ילין לפידות קרן השתלמות מסלול עוקב מדדים גמיש, ילין לפידות ניהול קופות גמל, רבעון 2 2026
Creator: ילין לפידות ניהול קופות גמל

ילין לפידות ניהול קופות גמל · קופת גמל / השתלמות · מספר אוצר 14657

השתלמות עוקב מדדים (גמיש) רבעון 2 2026

בקצרה: ילין לפידות קרן השתלמות מסלול עוקב מדדים גמיש של ילין לפידות ניהול קופות גמל (קופת גמל / השתלמות, מספר אוצר 14657) מנהל 328.5 מיליון ₪ נכון לרבעון 2 2026. החשיפה למניות במונחי דלתא, כפי שהגוף המוסדי מדווח לרשות שוק ההון (יוני 2026), היא 53.3% — לעומת 1.5% בהחזקה בפועל (ישירה ודרך קרנות) לפי דוח הנכסים. רכיב החוב מהווה 93.1% ותשואתו לפדיון המשוקללת 4.04%. החשיפה לחו"ל במונחי דלתא (דיווח רשמי) היא 99.8% — לעומת 68.6% לפי סיווג הנכסים בדוח (חלק מהמכשירים הנסחרים בישראל חושפים כלכלית לחו"ל). 98.9% מהמסלול מוחזק בנכסים סחירים.

53.3%חשיפה למניות (דלתא, דיווח רשמי)החזקה בפועל 1.5%

80.6%חשיפה למט"ח (נטו, דיווח רשמי)אחרי גידור

4.04%תשואה לפדיון — רכיב החובכיסוי 18% מרכיב החוב

98.9%נכסים סחיריםלא סחיר 1.1%

328 מיליון ₪שווי המסלול

הניתוח מכסה את מלוא נכסי המסלול — 328.5 מיליון ₪ ב־57 שורות אחזקה, כפי שדווחו ברבעון 2 2026. הסכום אומת מול גיליון "סכום נכסים" שבקובץ המקור (פער 0.00%). 1.1% מהמסלול מוחזק בנכסים לא־סחירים (אג"ח מיועדות, אפיק מובטח תשואה, קרנות השקעה, הלוואות, זכויות מקרקעין ומוצרים מובנים), ששוויים נקבע בהערכה ולא במסחר יומי.

הקצאת הנכסים

1.5%מניות

אג"ח93.1%

מזומנים4.3%

מניות1.5%

נגזרים1.1%

כך מתפלג הכסף מבחינה כלכלית: קרן סל על מדד מניות נספרת כמניות ולא כ"קרן".

נכס	שיעור מהמסלול	שווי
אג"ח	93.1%	305.8 מיליון ₪
מזומנים	4.3%	14.2 מיליון ₪
מניות	1.5%	4.9 מיליון ₪
נגזרים	1.1%	3.8 מיליון ₪

קרנות סל77.9%

אג"ח ממשלתי16.7%

מזומנים ושווי מזומנים5.4%

נגזרים אחרים1.1%

חוזים עתידיים0.0%

כך מדווח המסלול בפועל — קרנות סל וקרנות נאמנות מופיעות כמכשיר נפרד.

נכס	שיעור מהמסלול	שווי
קרנות סל	77.9%	255.8 מיליון ₪
אג"ח ממשלתי	16.7%	54.9 מיליון ₪
מזומנים ושווי מזומנים	5.4%	17.7 מיליון ₪
נגזרים אחרים	1.1%	3.7 מיליון ₪
חוזים עתידיים	<0.05%	44 אלף ₪

חשיפה מנייתית — ישירה, דרך קרנות ובמונחי דלתא

מניות המוחזקות ישירות0.0%

מניות דרך קרנות סל ונאמנות1.5%

סך ההחזקה בפועל (לפי דוח הנכסים)1.5%

חשיפה במונחי דלתא (דיווח רשמי לרשות)53.3%

ההחזקה בפועל לפי דוח הנכסים היא 1.5%, אבל החשיפה הכלכלית האמיתית — לפי הדיווח הרשמי של הגוף המוסדי לרשות שוק ההון (יוני 2026) — היא 53.3%. הפער של 51.8% מגיע מנגזרים (אופציות, חוזים עתידיים, החלפים) שבדוח הנכסים משקפים רק שווי הוגן ולא את החשיפה הכלכלית שהם יוצרים — לא ניתן לשחזר את הדלתא מהקובץ הזה, ולכן זה המספר הקובע.

לאן הכסף חשוף

ישראל מול חו"ל

ישראל 31%

חו"ל 69%

חשיפה לחו"ל במונחי דלתא (דיווח רשמי, יוני 2026): 99.8% מהמסלול. לפי סיווג כל נייר בדוח הנכסים (68.6%) הפער נובע ממכשירים הנסחרים בישראל (כמו תעודות סל/קרנות מחקות) שמסווגות "ישראל" למרות שהחשיפה הכלכלית שלהן היא לחו"ל.

מטבעות

דולר אמריקאי67.9%

שקל29.2%

אירו1.8%

חשיפה למט"ח נטו (דיווח רשמי, יוני 2026): 80.6% מהמסלול — אחרי גידור. ברכיב המוחזק (69.7%) הגידור אינו מנוטרל.

8 האחזקות הגדולות

נייר ערך	סוג	שיעור מהמסלול	שווי
Xtrakers II us treasuries 1-3 Etf	קרנות סל	13.14%	43.2 מיליון ₪
SPDR SASB US CORP	קרנות סל	12.95%	42.5 מיליון ₪
מקמ 726	אג"ח ממשלתי	11.60%	38.1 מיליון ₪
AMUNDI US TREASURY	קרנות סל	9.58%	31.5 מיליון ₪
ISHARES TREASURY BOND 1-3Y $	קרנות סל	8.99%	29.5 מיליון ₪
קסם ury Bond 1-3 Year (0D) ETF	קרנות סל	8.95%	29.4 מיליון ₪
ISHR usd Treasury bond 7-10 etf	קרנות סל	7.83%	25.7 מיליון ₪
AMUNDI ETF INDEX US CORP	קרנות סל	6.04%	19.8 מיליון ₪

כל האחזקות במסלול (57) ←

רכיב החוב — 93.1% מהמסלול

תשואה לפדיון משוקללת

4.04%

כיסוי 18% מרכיב החוב

מח"מ משוקלל

0.24 שנים

דירוג ממוצע

—

פילוח דירוגים — מתוך רכיב החוב

ללא דירוג82.1%

ממשלתי (RF)17.9%

לפרופיל החוב המלא — תשואה לפי סוג נכס, פילוח הצמדה וחוב בעייתי ←

מחזיק נייר מסוים?

המידע מוצג לצורך השוואה והבנה בלבד, ואינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני. ביצועי עבר והרכב נכסים אינם מבטיחים תשואה עתידית. הנתונים מבוססים על דוחות "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד" שמפרסמים הגופים המוסדיים מכוח חוזר גופים מוסדיים 2015-9-14.